Fonds d’investissement socialement responsable (ISR), définition et avantages
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Dans cet article, les experts de Connect Banque vous présentent l’un des fonds ISR qui font partie des portefeuilles de Goodvest, une compagnie d’assurance-vie en ligne avec l’Accord de Paris. Contrairement à d’autres sociétés de financement vert, Goodvest ne s’arrête pas à l’étiquetage et procède à une analyse financière approfondie de ses véhicules d’investissement.
Ses analystes ISR sont en mesure d’exclure toutes les entreprises qui participent à la production et à l’extraction de combustibles fossiles. Ils examinent l’empreinte carbone des entreprises sous-jacentes (à la fois indirecte et directe, c’est-à-dire dans les 3 gammes d’émissions de CO2) avec leur partenaire Carbon4 Finance. L’analyse financière que Carbon4 Finance fournit pour leurs fonds est un filtre d’investissement primaire, afin de prendre en compte l’empreinte carbone dès la création du portefeuille. Seuls les fonds ISR qui répondent aux exigences strictes sont pris en compte pour être inclus dans les portefeuilles.
Qu’est-ce qu’un fonds ISR ? Définition et exemple
Commençons par discuter de la définition du terme « fonds d’investissement socialement responsable » et d’une étude de cas pour illustrer notre idée.
Définition d’un fonds ISR
La définition d’un fonds ISR (investissement socialement responsable) est un fonds d’ investissement qui est régi par les exigences environnementales, sociales et de gouvernance. Il dispose d’un label ISR qui est soutenu par le ministère des finances et il est possible d’investir dans des fonds ISR par le biais de l’assurance-vie.
Une illustration des fonds ISR
Le fonds ISR, administré par NN Investment Partners, vise à réorienter le capital de ses investisseurs vers des projets, existants ou nouveaux, qui ont un impact positif tangible sur l’environnement. Le fonds ISR (NN Green Bond Short Duration) n’investit pas dans des entreprises impliquées dans des activités telles que la fabrication, la conception, la maintenance ou le commerce d’armes, la fabrication de produits du tabac, l’extraction de charbon thermique et/ou la production de sables bitumineux. En outre, des restrictions plus strictes s’appliquent aux investissements dans les entreprises impliquées dans les jeux d’argent ou les divertissements pour adultes, les armes, les cuirs spéciaux et les fourrures, le forage de l’Arctique ainsi que le gaz et le pétrole de schiste. Sont exclues les entreprises qui sont impliquées dans des problèmes environnementaux, sociaux ou de gouvernance importants. Les entreprises qui sont impliquées dans le domaine du pétrole ainsi que du gaz sont exemptées conformément à l’article 9 du règlement sur les informations financières durables (SFDR).
Au sein du fonds ISR, vous découvrirez donc des obligations vertes qui sont émises par des organisations privées et publiques (comme une agence gouvernementale ou une autorité locale) et qui seront consacrées à la réalisation d’un projet ou d’un groupe de projets qui auront un impact positif sur l’environnement.
Ainsi, ce type d’obligation est différent de l’obligation traditionnelle en raison de la nature de l’environnement qu’il finance. Par exemple, vous pouvez obtenir des obligations vertes de la SNCF engagées dans l’amélioration et la maintenance de l’infrastructure ferroviaire. Le train a un rôle crucial à jouer dans la transition écologique, et l’objectif de ce financement est d’améliorer et de perfectionner ce mode de transport ainsi que, plus généralement, la mobilité durable.
Les avantages d’investir dans un fonds ISR
Avantages en matière de frais de gestion
En termes de frais de gestion sont liés en termes de frais de gestion, ce fonds ISR est choisi au sein de Clean Shares (ce qui est le cas habituellement dans Goodvest). Concrètement, cela signifie que les frais sont inférieurs à ceux d’une action traditionnelle, et qu’il n’y a pas de frais de rétrocession pour ce fonds. Cela réduit considérablement le coût de la gestion. Les frais de fonctionnement du fonds sont de 0,39 % par an (contre 0,6 % pour les parts traditionnelles) sur le montant total investi. Cela comprend les frais de fonctionnement et de gestion.
3 éléments différenciateurs entre un fonds ISR et un fonds traditionnel
Voici les principales distinctions de ces deux fonds : Un fonds ISR (NN Green Bond Short Duration) et un fonds ordinaire (obligations mondiales) :
- Une tendance au réchauffement climatique complètement différente : 3degC pour les fonds classiques ainsi que +1,6degC pour ce fonds ISR.
- Une distinction dans la présence d’entreprises impliquées dans la production d’électricité à base de combustibles fossiles : Dans les fonds traditionnels, on trouve des entreprises produisant de l’électricité en utilisant du charbon (10 %) ainsi que du pétrole (1 %) et du gaz (28 %), contrairement au fonds ISR, dans lequel il n’y a pas de combustibles fossiles.
- Le fonds NN Green SRI n’inclut aucune entreprise impliquée dans l’extraction de combustibles fossiles, contrairement aux fonds d’obligations internationales, où nous avons des entreprises impliquées dans l’extraction de charbon (6 %) et de pétrole (49 %) ou de gaz (45 %).
Si vous cherchez à faire des investissements de manière durable et éthique, nous vous suggérons de demander l’avis de nos experts sur Goodvest. Cliquez ici pour en savoir plus…
Bruno Martins
